1、分析一个公司的资本结构，首先了解该公司的基本情况，以及该行业的基本情况。
2、然后分析该公司的历史筹资情况，企业筹资手段包括股权筹资和债权筹资，其中股权筹资就是公司对外发行公司股票筹款，债权筹资就是发行公司债券。公司的历史筹资情况在该公司的年报中都有所体现。
3、接着将选取近六年的数据公司的资本结构变化分析，因为一个公司的总体价值是不变的，但是不同的权益和债务却可以引起公司资本结构的继糍岘蕾巨大波动。税盾、负债、所有者权益和破产成本构成一个企业的资本结构，分析它们的变化可以得出资本结构的变化。
4、由于债务利息、优先股股息等固定财务费用的存在，使普通股每股收益的变动幅度大于息税前利润变动幅度，就存在了财务杠杆效应。因此要对公司的财务杠杆系数进行了分析，进一步评价企业的财务风险。
5、来评估公司资本结构是否合理，还得考察财务杠杆对EPS和ROE的影响，即有负债和没有负债的两种情况下来考察了重组对EPS和ROE的影响，并且通过EBIT—EPS的分析方法来分析公司的负债情况是否合理。
6、计算各年度的资本成本，即WACC，WACC最小就意味着企业实现了价值最大化，即公司的资本结构是最合理的。
7、最后，根据您的所有分析，得出企业的最佳资本结构提出相关建议即可。
